Casas de Cambio - Marco SARLAFT y ALA/CFT

Información General

Entidad Reguladora: Superintendencia Financiera de Colombia (SFC)
Marco Legal Principal: Decreto 2080 de 2000 y Resolución Externa 8 de 2000
Fecha de Última Actualización: Julio 2025
Sector: Mercado Cambiario
Jurisdicción: Nacional

Resumen Ejecutivo

Las casas de cambio en Colombia están sujetas a un marco regulatorio estricto en materia de prevención de lavado de activos y financiación del terrorismo (ALA/CFT). Como intermediarios del mercado cambiario (IMC), deben implementar y mantener un Sistema de Administración del Riesgo de Lavado de Activos y Financiación del Terrorismo (SARLAFT) robusto y efectivo.

Puntos Clave:

• Sistema Obligatorio: SARLAFT para todos los IMC
• Supervisión: Superintendencia Financiera de Colombia
• Reportes: ROS inmediatos y reportes operacionales diarios
• Estándares: Alineación con recomendaciones FATF/GAFILAT

Marco Normativo

Normas Principales

Decreto 2080 de 2000

• Régimen cambiario y de inversiones internacionales
• Autorización para operaciones de cambio
• Requisitos para intermediarios del mercado cambiario
• Base para la regulación prudencial

Resolución Externa 8 de 2000 (Banco de la República)

• Reglamentación del régimen cambiario
• Operaciones autorizadas para IMC
• Procedimientos operacionales
• Controles y reportes obligatorios

Circular Básica Jurídica SFC

• Instrucciones específicas SARLAFT
• Procedimientos de supervisión
• Reportes regulatorios
• Sanciones y medidas correctivas

Entidades Reguladas

Casas de Cambio

Casas de Cambio Profesionales

• Naturaleza Jurídica: Sociedades anónimas
• Capital Mínimo: 2,000 SMMLV
• Autorización: Previa de la SFC
• Supervisión: Continua e integral

Casas de Cambio No Profesionales

• Régimen Especial: Operaciones limitadas
• Capital Mínimo: 500 SMMLV
• Supervisión: SFC para aspectos prudenciales
• Operaciones: Compra y venta de divisas

Agencias de Cambio

• Función: Representación de casas de cambio
• Autorización: A través de casa matriz
• Responsabilidad: De la casa de cambio autorizante
• Supervisión: Indirecta

Sistema SARLAFT en Casas de Cambio

Etapas del SARLAFT

1. Identificación del Riesgo

• Factores de Riesgo: Clientes, productos, canales, jurisdicciones
• Metodología: Cualitativa y/o cuantitativa
• Tipologías: Específicas del sector cambiario
• Actualización: Permanente

2. Medición del Riesgo

• Probabilidad: Evaluación de ocurrencia
• Impacto: Consecuencias potenciales
• Segmentación: Por tipo de operación
• Matrices: De riesgo sectorial

3. Control del Riesgo

• Controles Preventivos: Debida diligencia, KYC
• Controles Detectivos: Monitoreo, alertas
• Controles Correctivos: Investigaciones, reportes
• Tecnología: Herramientas especializadas

4. Monitoreo del Riesgo

• Indicadores: KRI específicos
• Reportes: Internos y regulatorios
• Revisiones: Periódicas del sistema
• Mejora Continua: Actualización de controles

Operaciones y Riesgos Específicos

Operaciones de Alto Riesgo

Operaciones en Efectivo

• Umbrales: USD 10,000 o equivalente
• Documentación: Origen de fondos
• Monitoreo: Continuo y automatizado
• Reportes: Inmediatos si son sospechosas

Operaciones Fraccionadas

• Detección: Patrones de fraccionamiento
• Alertas: Automáticas por acumulación
• Investigación: Procedimientos específicos
• Reporte: Como operación sospechosa

Clientes PEP

• Identificación: Listas actualizadas
• Debida Diligencia: Reforzada
• Aprobación: Alta gerencia
• Monitoreo: Continuo y especial

Productos Específicos

Giros Internacionales

• Riesgos: Remesas ilícitas
• Controles: Verificación beneficiarios
• Límites: Por cliente y operación
• Reportes: Especiales a UIAF

Transferencias Menores

• Definición: Hasta USD 10,000
• Procedimientos: Simplificados
• Controles: Proporcionales al riesgo
• Documentación: Mínima requerida

Debida Diligencia del Cliente

Conocimiento del Cliente (KYC)

Clientes Personas Naturales

• Documentación: Cédula de ciudadanía
• Verificación: Bases de datos oficiales
• Información: Actividad económica
• Actualización: Periódica

Clientes Personas Jurídicas

• Documentación: Certificado de existencia
• Beneficiarios Finales: Identificación obligatoria
• Actividad: Verificación del objeto social
• Representantes: Identificación y poderes

Clientes Extranjeros

• Documentación: Pasaporte válido
• Verificación: Bases internacionales
• Residencia: Comprobación de estatus
• Reportes: Especiales cuando aplique

Reportes y Obligaciones

Reporte de Operaciones Sospechosas (ROS)

Criterios de Sospecha

• Operaciones Inusuales: Sin justificación económica
• Patrones Atípicos: Comportamiento del cliente
• Alertas del Sistema: Indicadores automáticos
• Información Externa: Medios, autoridades

Procedimiento de Reporte

• Plazo: Inmediato (máximo 2 días hábiles)
• Formato: UIAF establecido
• Contenido: Completo y detallado
• Seguimiento: Interno obligatorio

Otros Reportes Obligatorios

Ausencia de ROS

• Frecuencia: Mensual
• Contenido: Declaración de no ocurrencia
• Plazo: Antes del día 10 del mes siguiente
• Responsable: Oficial de cumplimiento

Reportes SARLAFT

• Frecuencia: Trimestral
• Contenido: Estado del sistema
• Indicadores: Gestión de riesgos
• Mejoras: Implementadas y proyectadas

Supervisión y Sanciones

Supervisión SFC

Visitas de Inspección

• Frecuencia: Según riesgo
• Alcance: Integral del negocio
• Enfoque: Basado en riesgo
• Seguimiento: Planes de mejoramiento

Requerimientos de Información

• Periodicidad: Según necesidades
• Respuesta: Plazos específicos
• Calidad: Información completa y veraz
• Formato: Según instrucciones SFC

Régimen Sancionatorio

Infracciones Graves

• SARLAFT: No implementación
• Reportes: Omisión o tardanza
• Debida Diligencia: Incumplimiento
• Cooperación: Falta con autoridades

Tipos de Sanciones

• Multas: Hasta 200,000 UVT
• Suspensión: De operaciones específicas
• Revocatoria: De la autorización
• Inhabilitación: De administradores

Mejores Prácticas

Gestión de Riesgos

Enfoque Basado en Riesgo

• Segmentación: De clientes y operaciones
• Recursos: Proporcionales al riesgo
• Controles: Diferenciados por segmento
• Monitoreo: Continuo y automatizado

Cultura de Cumplimiento

• Liderazgo: Desde la alta dirección
• Capacitación: Continua y específica
• Comunicación: Clara y constante
• Incentivos: Alineados con cumplimiento

Conclusiones

Importancia del Sector

Las casas de cambio juegan un papel crucial en el sistema financiero colombiano como facilitadores del comercio internacional y las remesas. Su adecuada regulación y supervisión es esencial para mantener la integridad del sistema financiero.

Desafíos Principales

• Evolución Tecnológica: Adaptación a nuevas formas de pago
• Globalización: Operaciones transfronterizas complejas
• Regulación: Mantenimiento de estándares internacionales
• Competencia: Con nuevos actores del mercado

Documento actualizado: Julio 2025
Próxima revisión: Enero 2026